vestreaВестник Российского экономического университета имени Г. В. ПлехановаVestnik of the Plekhanov Russian University of Economics2413-28292587-9251Plekhanov Russian University of Economics10.21686/2413-2829-2026-5-158-166vestrea-2903Research ArticleФИНАНСЫFINANCEЭксперимент, уточняющий понятие «слабая корреляция рыночных цен акций»Experiment Specifying the Notion ‘Weak Correlation of Market Share Prices’КурляндскийВ. В.KurlyandskiyV. V.

Виктор Владимирович Курляндский, кандидат технических наук, доцент кафедры финансов, налогообложения и финансового учета

115191, Москва, ул. Серпуховский вал, д. 17, корп. 1

Viktor V. Kurlyandskiy, PhD, Associate Professor of the Department of Finance, Taxation and Financial Accounting

building 1, 17 Serpukhovskiy val Str., Moscow, 115191

kurlandsky@mail.ruКузьминА. В.KuzminA. V.

Андрей Владимирович Кузьмин, аспирант кафедры финансов, налогообложения и финансового учета

115191, Москва, ул. Серпуховский вал, д. 17, корп. 1

Andrey V. Kuzmin, Post-Graduate Student of the Department of Finance, Taxation and Financial Accounting

building 1, 17 Serpukhovskiy val Str., Moscow, 115191

spent2you@gmail.comКиреенкоА. С.KireenkoA. S.

Александр Сергеевич Киреенко, аспирант кафедры экономики и управления

115184, Москва, ул. Новокузнецкая, д. 25

Alexander S. Kireenko, Post-Graduate Student of the Department of Economics and Management 

25 Novokuznetskaya Str., Moscow, 115184

a.kireenko@list.ruМосковский финансово-юридический университетРоссияMoscow University of Finance and LawRussian FederationМосковская международная академияРоссияMoscow International AcademyRussian Federation20262809202605158166Copyright © Курляндский В.В., Кузьмин А.В., Киреенко А.С., 20262026Курляндский В.В., Кузьмин А.В., Киреенко А.С.Kurlyandskiy V.V., Kuzmin A.V., Kireenko A.S.Данная работа распространяется под лицензией Creative Commons Attribution 4.0.This work is licensed under a Creative Commons Attribution 4.0 License.https://vest.rea.ru/jour/article/view/2903

В статье представлены результаты эксперимента, продемонстрировавшего существование взаимозависимости изменения случайных величин – рыночных цен акций публичных компаний – с близкой к нулю корреляцией. Для эксперимента были выбраны три пары российских публичных акционерных обществ с положительным, отрицательным и близким к нулю коэффициентами корреляции изменения рыночных цен акций за 24 месяца – с 1 сентября 2023 по 1 августа 2025 г. Взаимозависимость изменения цен акций сохранилась при значении коэффициента корреляции цен близком к нулю. Результаты эксперимента могут заинтересовать квалифицированных инвесторов, поэтому они выносятся на междисциплинарное обсуждение.

The article shows results of the experiment demonstrating interdependence of random value changes – market share prices of public companies – and close to zero correlation. For the experiment three pairs of Russian public stock companies were chosen with positive, negative and close to zero coefficients of correlation of market share prices for 24 months, from September 1, 2023 to August 1, 2025. Interdependence of share price changes remained with correlation coefficient close to zero. Findings of the experiment can be interesting for qualified investors therefore they are presented for inter-disciplinary discussion.

акцияинтерпретация результатовмеждисциплинарное обсуждениекоэффициент корреляцииshareresult interpretationinter-disciplinary discussioncorrelation coefficientReferencesБиланенко А. Н., Курляндский В. В., Нечаев С. И. Синтез концепций многомерного шкалирования, квантования и теории портфеля // Modern Economy Success. – 2024. – № 3. – С. 83–94.Bilanenko A. N., Kurlyandskiy V. V., Nechaev S. I. Sintez kontseptsiy mnogomernogo shkalirovaniya, kvantovaniya i teorii portfelya [A Synthesis of Concepts of Multidimensional Scaling, Quantization and Portfolio Theory]. Modern Economy Success, 2024, No. 3, pp. 83–94. (In Russ.).Кузьмин А. В., Курляндский В. В. Прогнозирование динамики стоимости крупных пакетов акций, выбираемых для долгосрочного инвестирования, в условиях существования глобальных субрынков акций, функционирующих в режиме DARK POOL // Вестник МГПУ. Серия «Экономические науки». – 2024. – № 2 (40). – С. 90–98.Kuzmin A. V., Kurlyandskiy V. V. Prognozirovanie dinamiki stoimosti krupnykh paketov aktsiy, vybiraemykh dlya dolgosrochnogo investirovaniya, v usloviyakh sushchestvovaniya globalnykh subrynkov aktsiy, funktsioniruyushchikh v rezhime DARK POOL [Forecasting the Dynamics of the Value of Large Blocks of Shares Selected for LongTerm Investments in the Conditions of the Existence of Global Stock Sub-Markets Operating in DARK POOL Mode]. Vestnik MGPU. Seriya «Ekonomicheskie nauki» [Bulletin of the Moscow State Pedagogical University. The series "Economic Sciences"], 2024, No. 2 (40), pp. 90–98. (In Russ.).Курляндский В. В., Жданов А. В. Визуализация изменения долей целого в экономических исследованиях с использованием многомерного шкалирования // Экономический вестник. – 2024. – Т. 3. – № 2. – С. 71–81.Kurlyandskiy V. V., Zhdanov A. V. Vizualizatsiya izmeneniya doley tselogo v ekonomicheskikh issledovaniyakh s ispolzovaniem mnogomernogo shkalirovaniya [Visualization of Changes in Proportions of Whole in Economic Research Using Multidimensional Scaling]. Ekonomicheskiy vestnik [Economic Bulletin], 2024, Vol. 3, No. 2, pp. 71–81. (In Russ.).Курляндский В. В., Зайцев А. А. Многомерное шкалирование в анализе временной структуры бескупонной доходности государственных ценных бумаг // Финансовая аналитика: проблемы и решения. – 2025. – Т. 18. – № 1. – С. 21–29.Kurlyandskiy V. V., Zaytsev A. A. Mnogomernoe shkalirovanie v analize vremennoy struktury beskuponnoy dokhodnosti gosudarstvennykh tsennykh bumag [Multidimensional Scaling in the Analysis of the Time Structure of Zero-Coupon Yield of Government Securities]. Finansovaya analitika: problemy i resheniya [Financial Analytics: Science and Experience], 2025, Vol. 18, No. 1, pp. 21–29. (In Russ.).Fama E. F. Efficient Capital Markets: A Review of Theory and Empirical Work // The Journal of Finance. – 1970. – Vol. 25. – N 2. – P. 383-417.Fama E. F. Efficient Capital Markets: A Review of Theory and Empirical Work. The Journal of Finance, 1970, Vol. 25, No. 2, pp. 383-417.Torgerson W. S. Multidimensional Scaling: I. Theory and Method // Psychometrika. – 1952. – N 17. – P. 401–419.Torgerson W. S. Multidimensional Scaling: I. Theory and Method. Psychometrika, 1952, No. 17, pp. 401–419.Urpa L. M., Anders S. Concentrated Multidimensional Scaling: Interactive Visualization for Exploring High Dimensional Data // BMC Bioinformatics. – 2019. – N 20. – P. 221.Urpa L. M., Anders S. Concentrated Multidimensional Scaling: Interactive Visualization for Exploring High Dimensional Data. BMC Bioinformatics, 2019, No. 20, p. 221.

The authors declare that there are no conflicts of interest present.