Закономерности фондового рынка
https://doi.org/10.21686/2413-2829-2023-1-94-100
Аннотация
Фондовый рынок предстает как совокупность разнообразных случайностей, особенно если речь идет о цене акции. Однако цена акции, как и любое экономическое явление, есть единство случайности и закономерности. Случайный характер цены акции сильнее проявляется в ее повседневной торговле. Закономерность в этом случае скрывается под возможностью прогнозирования цены акции. На длительных временных отрезках закономерный характер изменения цены акции проявляется в тенденции к ее росту, которая время от времени сопровождается фондовыми кризисами. Фондовый кризис во всех своих проявлениях как события и как процесса падения цены акции есть такая же закономерность фондового рынка, как и тенденция к ее росту во времени, базирующаяся на безграничности процесса роста прибыльно функционирующего капитала. Сама закономерность изменения цены акции в долгосрочном периоде времени есть единство противоположных закономерностей. Случайность, встроенная в тенденцию роста, с одной стороны, заключается в неизвестности ни продолжительности периода роста цены акции, ни характеристик ее падения во время фондовых кризисов. С другой стороны, долговременная динамика цены акции – динамика ее краткосрочных случайных изменений.
Об авторах
В. А. Галанов
Российский экономический университет имени Г. В. Плеханова
Россия
Россия
Владимир Александрович Галанов доктор экономических наук, профессор кафедры мировых финансовых рынков и финтеха
117997, Москва, Стремянный пер., д. 36
А. В. Галанова
Национальный исследовательский университет «Высшая школа экономики»
Россия
Россия
Александра Владимировна Галанова кандидат экономических наук, доцент базовой кафедры инфраструктуры финансовых рынков
101000, Москва, ул. Мясницкая, д. 20
Список литературы
1. Галанов В. А., Галанова А. В. Тренд на развитие социального инвестирования // Вестник Российского экономического университета имени Г. В. Плеханова. – 2022. – Т. 19. – № 2 (122). – С. 5–12.
2. Петерс Э. Хаос и порядок на рынках капитала. Новый аналитический взгляд на циклы, цены и изменчивость рынка. – М. : Мир, 2000.
3. Талеб Н. Н. Черный лебедь. Под знаком неопределенности. – М. : Колибри : Азбука-Аттикус, 2020.
4. Уотшем Т. Дж., Парамоу К. Количественные методы в финансах. – М. : Финансы : ЮНИТИ, 1999.
Рецензия
Для цитирования:
Галанов В.А., Галанова А.В. Закономерности фондового рынка. Вестник Российского экономического университета имени Г. В. Плеханова. 2023;20(1):94-100. https://doi.org/10.21686/2413-2829-2023-1-94-100
For citation:
Galanov V.A., Galanova A.V. Stock Market Laws. Vestnik of the Plekhanov Russian University of Economics. 2023;20(1):94-100. (In Russ.) https://doi.org/10.21686/2413-2829-2023-1-94-100
Просмотров:
682
Послать статью по эл. почте 